一、什么叫证券市场？

证券市场是股票、债券、投资基金份额等有价证券发行和交易的场所。证券市场具有以下三个显著特征：第一，证券市场是价值直接交换的场所；第二，证券市场是财产权利直接交换的场所；第三，证券市场是风险直接交换的场所。

二、什么是证券一级市场和二级市场？

按照证券进入市场的顺序而形成的结构关系来划分，可以分为发行市场和交易市场。发行市场也就是我们常说的一级市场，是发行人以筹集资金为目的，按照一定的法律规定和发行程序，向投资者出售证券所形成的市场。

证券交易市场也就是我们常说的二级市场，是以发行的证券通过买卖交易实现流通转让的场所。按照有价证券的品种而形成的结构关系进行划分的市场有股票、债券、基金等。

三、什么是证券经纪商？

证券经纪商是指以接受客户委托，代客户买卖证券并以此收取佣金的证券经营机构，由于证券交易所通常都规定一般的投资者不得进入交易所参加交易，必须由经纪商代理交易，因此，经纪商在交易中的地位极为重要。截止到2007年10月，我国有136家证券经纪商。

四、什么是交易席位？

交易席位是指证券经营机构在证券交易所进行交易的固定位置，其实质还包含了一种交易资格的意义，即取得了交易席位后才能从事实际的证券交易业务。每个证券经纪商允许有多个交易席位，其下属的多家营业部也可以共用一个席位。

五、什么叫第三方存管?

“客户交易结算资金第三方存管”简称“第三方存管”，是指证券公司将投资者的交易结算资金委托银行存管，银行负责完成投资者的资金存取、证券公司资金账户和银行存款账户之间的封闭式资金划转。同时银行对券商客户交易结算资金进行监管，保证客户交易结算资金安全。

六、什么叫“第三方存管批量转换”，实施批量转换后，客户需要办理哪些手续？

第三方存管批量转换是指：券商与存管银行将原银证通客户和银证转账客户实施批量切换成第三方存管客户。实施批量转换后，客户需携带个人身份证、股东代码卡以及对应银行的同名存折（卡）在规定期限内到长城证券开户营业部签订《客户交易结算资金第三方存管协议》，若超过时限未签的，银行转账、转托管或撤销指定交易等操作将受影响。

七、老客户一定要办理“第三方存管”吗?

第三方存管是证监会根据新《证券法》的规定新推出的开户制度，目的是为了保护投资者的资金安全。根据此规定，第三方存管是我国证券法要求客户必须要办理的一项手续，如果银证通、银证转账等类型老客户到07年底仍未办理第三方存管的指定存管银行手续，其资金转账将会受到限制，直至指定存管银行手续办理完毕。

八、老的银证通、银证转账客户如何办理第三方存管？

已在我司办理银证通、银证转账的客户，我司将通过第三方存管批量转换的方式将客户透明转换为第三方存管客户，未批量转换成功的客户，需要本人前往营业部和银行网点办理。

九、新开户的客户一定是第三方存管账户吗？

对。目前，第三方存管是新开证券账户办理资金存取的唯一存在形式。

十、我想到长城证券开户，怎样办理手续？

Ø         如果您是新股民请按以下步骤操作：

第一步、到证券公司营业部开立股东代码卡和资金帐户。客户持合法身份证到长城证券各营业部开立股东代码卡，并办理资金帐号开户手续，设置交易密码和资金密码。同时请携带您的银联卡，以便在营业部柜台签订三方存管协议书，办理“第三方存管业务”预签约手续。

第二步、到各银行网点确立银证转帐关系。客户持本人合法身份证、股东帐户卡、银联卡、第三方存管协议书到银行柜台办理确认手续。

第三步、自助转帐和委托交易。“第三方存管业务”办理成功就可以通过长城证券电话委托系统0755-82288968或400-6666-888，网上交易系统进行交易结算资金的自助转帐及股票的买卖。

Ø         如果你是老股民请按以下步骤操作：

第一步、到证券公司营业部开立资金帐户。客户持本人合法身份证、股东帐户卡到长城证券各营业部办理资金帐号开户手续，设置交易密码和资金密码。同时随身携带银联卡在股东代码卡柜台签订三方存管协议书，办理“第三方存管业务”预签约手续。

第二步、到各银行网点确立银证转帐关系。客户持本人合法身份证、股东帐户卡、银联卡、第三方存管协议书到银行柜台办理确认手续。

第三步、自助转帐和委托交易。“第三方存管业务”办理成功就可以通过长城证券电话委托系统0755-82288968或400-6666-888，网上交易系统进行交易结算资金的自助转帐及股票的买卖。

十一、       常见的委托方式哪几种？

常见的委托方式包括营业部现场自助委托、电话委托、网上交易和手机炒股等四种方式。

十二、       什么情况下委托会被自动撤单处理？

在股票停牌期间的委托、超出涨跌幅范围的委托或者买入股数不是整数倍的委托，一般会被自动撤单处理。

十三、       盘中停牌时，沪市和深市的委托申报异同点？

Ø         相同点是：开市期间停牌的，停牌前的申报都可参加当日复牌后的交易。

Ø         不同点是：沪市股票停牌期间，不接受申报，但停牌前的申报可以撤消，深市股票停牌期间，可以申报，申报也可以撤消；复牌时对已接受的申报实行集合竞价。

十四、       目前投资者交易费用构成及如何收取？

目前，投资者的交易费用主要由佣金、印花税、过户费构成。

佣金：是指投资者在委托买卖证券成交后按成交金额一定比例支付的费用。此项费用一般由证券经营机构的经纪佣金、证券交易所经手费及监管费等组成。佣金费率一般为千分之2.5

过户费：是委托买卖的股票、基金成交后买卖双方为变更股份登记所支付的费用。沪市过户费1元/1000股，深市无过户费。

印花税：按当前税法，当前税率是千分之1。

十五、       深沪交易所买卖成交原则如何规定的？

成交原则是：价格优先，时间优先。即较高买进委托优先于较低买进委托；较低卖出委托优先于较高卖出委托；同价位委托，按委托时间顺序成交。

十六、       什么叫交割和过户？

交割是指股票买卖成交后，证券商和投资者签署成交确认书，卖方向买方交付股票、买方向卖方交付价款的过程。所谓过户就是办理清算交割后，将原卖出证券的户名变更为买入证券的户名。对于记名证券来讲，只有办妥过户，才是整个交易过程的完成，才表明拥有完整的证券所有权，才能享有股息分红等股东权益和挂失、补发等安全保证。

在我国上海、深圳的股票交易中，由于实行了"无纸化"和股票集中托管制度，所以无论是交割和过户，目前在两个交易所上市的证券通常是电脑自动交割过户到帐，而不需要股民亲自去办理过户手续。

十七、       什么是证券的结算交收期？

T日是指发生交易的当日，T+1日指发生交易日以后的第一个交易日。以此类推。

不同品种的证券结算交收期是不一样的。A股、基金、国债现货、企业债券、可转换债券的交收期是T+1日， B股为T+3。

十八、       个人投资者申购新股的几个注意事项？

主要应注意以下三点：

1、每一个证券账户只能申购一次，重复申购和资金不实的申购一律为无效申购。重复申购除第一次申购为有效申购外，其余申购由上证所交易系统自动剔除。

2、沪市新股发行的最低申购单位为1000股，超过1000股的必须是1000股的整数倍；而深市的最低申购单位为500股，超过500股的必须是500股的整数倍。

3、申购新股时间程序为：T日投资者进行申购委托；T+1日，申购资金冻结；T+2，公布配号和中签率。T+3日，摇号抽签并公布中签结果；T+4，解冻对未中签的申购资金。

十九、       什么是股票？

股票是股份有限公司在筹集资金时向出资人发行的股份凭证。股票作为股东向公司入股、获取收益的所有者凭证，持有它就拥有公司的一份资本所有权，成为公司的所有者之一，股东不仅有权按公司章程从公司领取股息和分享公司的经营红利，还有权出席股东大会，选举董事会，参与企业经营管理的决策。从而，股东的投资意愿通过其行使股东参与权而得到实现。同时股东也要承担相应的责任和风险。

股票是一种永不偿还的有价证券，股份公司不会对股票的持有者偿还本金。一旦购入股票，就无权向股份公司要求退股，股东的资金只能通过股票的转让来收回，将股票所代表着的股东身份及其各种权益让渡给受让者，而其股价在转让时受到公司收益、公司前景、市场供求关系、经济形势等多种因素的影响。所以说，投资股票是有一定风险的。

随着现代电子技术的发展，电子化股票应运而生，这种股票没有纸面凭证，它一般将有关事项储存于电脑中心，股东只持有一个股东账户卡，通过电脑终端可查到持有的股票品种和数量，这种电子化股票又称为无纸化股票。目前，我国在上海和深圳交易所上市的股票基本采取这种方式。

上一篇: “财富长城”系列之入门易（之三）